界面新闻记者 | 孙艺真

本月，继华金证券撤回上市辅导备案之后，又一家中小券商华宝证券的IPO也因主动撤回申请而被上交所终止审核。

据上交所6月28日公告，因华宝证券及其保荐人中金公司撤回发行上市申请，根据规定，上交所决定终止华宝证券首次公开发行股票并在主板上市的审核。

对此，华宝证券对界面新闻记者表示，这是基于公司功能定位和发展战略做出的主动决策。

“公司将进一步聚焦功能性、特色化定位，切实贯彻好差异化发展、特色化经营的战略导向，充分利用股东特点、区位优势、特色业务禀赋等，集中精力服务好实体经济。撤回上市申请并未改变公司登陆资本市场的长期战略规划。后续，公司将根据经营发展情况和市场环境，适时择机登陆资本市场。”华宝证券表示。

今年以来，随着监管政策持续加码，企业上市门槛提高，已有超200家拟IPO企业撤回申请材料。今年4月30日，证监会修订发布《科创属性评价指引（试行）》，并发布北交所辅导指引；沪深北交易所发布股票发行上市审核规则等配套业务规则，进一步完善上市条件和板块定位要求。

当前，共有4家中小券商仍在推进IPO进程，包括财信证券、开源证券、华龙证券和渤海证券。

今年4月初，锦龙股份公告称收到参股公司东莞证券来函，因其暂缓提交IPO申请文件中记录的财务资料，2024年3月31日起，东莞证券IPO审核进入中止状态。

除了IPO企业上市门槛提高之外，由于证券行业集中度高，传统中介业务竞争激烈，谋求上市的中小券商与同业的竞争状况和比较一直是监管关注的重点。

以此次撤回上市申请的华宝证券为例，华宝证券拟登陆板块为沪市主板，2023年2月，正在申请IPO的华宝证券获得证监会首份反馈意见。

证监会在反馈文件中共提出41项问询，涵盖规范性、信息披露、与财务会计资料相关的问题及其他四个方面。

证监会在文件中强调，华宝证券应加强对竞争状况和同行业公司比较情况的披露。证监会特别指出，华宝证券应在“业务与技术”章节的行业竞争格局部分补充披露财富管理、证券自营和资产管理三类业务的行业竞争格局。

“结合收入结构、主要盈利来源、主要收入区域等，分析公司是否面临业务区域集中、主要业务市场占有率较低的情形及应对性措施，并完善公司的竞争地位部分的披露，充分揭示风险。”证监会指出。

证监会还要求华宝证券披露同行业公司的选取标准、各产品现有的市场供求和竞争状况、目前从事与公司竞争企业的数量等项目。

华宝证券成立于2002年3月，注册地为上海，股东华宝投资和华宝信托分别持有83.07%和16.93%的股权。华宝证券前身为富成证券。2005年末，富成证券严重经营亏损、资不抵债，在中国证监会、中国证监会上海监管局的指导下，富成证券完成资产重组，并于2007年更名为华宝证券。

业绩方面，2023年华宝证券营收12.22 亿元，同比增长16.3%，净利润1.98 亿元，同比51.93%。对华宝证券营收贡献度最大的业务条线是财富管理，2023年该业务实现营业收入6.87亿元，占总营收比重约为56%。