文|复利频道

5月25日，美团点评发布2020年第一季度财报。

财报显示，美团点评2020年第一季度营业收入为167.53亿人民币，与2019年同期相比，减少12.6%；2020年第一季度经营亏损17.15亿，与2019年同期相比，上升31.6%。

值得注意的是，美团点评在其新业务方面，包括金融、网约车等在今年一季度营业收入42亿，与2019年第四季度相比，增加了4.9%；而实现增长的主要原因是，美团闪购及小额贷款业务收入的增长。

01、「买单」隔空叫板「花呗」

今年1月，美团上线针对C端用户群体的信贷产品「买单」。

该产品类似于支付宝「花呗」，可以为用户提供先消费后付款的服务。而目前来看，「买单」功能的金额普遍较低，且只可在美团系产品中使用，包括美团App、美团外卖、大众点评、美团打车、美团闪购等。

有相关业内人士表示，虽然美团试图通过「买单」切入消费金融领域，但本身与花呗却差了半个身位。「花呗」涵盖的用户群体及使用范围相对更广，比如线下门店、线上消费，基本可以满足消费者生活中所有支付需求；而美团「买单」目前只能满足其自身产品体系的场景，并没有跳出圈外满足更多消费者的支付需求。

不难看出，美团「买单」确实存在很客观的使用局限性。

而针对此问题，美团在今年5月发布了一份「买单」与「花呗」的对比图，来展现其产品更多的便利性及优惠性。

（图片来源美团生活费·买单）

但是，有用户对此图表示异议：美团所说的随机立减，实际每笔只会节省1-2分钱，而预计节省的金额也只能是“仅供参考”。

业内人士称，美团若想和花呗对标，那么在前期只能通过优惠补贴这一方式进行市场教育，让用户形成对「买单」的依赖；后期再通过分期手续费等其他额外盈利点获益。

近期，美团金融内部人士爆料称，美团金融开始全线招聘信用支付方向人才。分析人士据此推测，此举或意味着美团金融开始对外大举展开「买单」业务。

而美团「买单」进一步扩张的意图也很明显，作为本地最大生活服务平台，美团在用户数量上具有一定优势，而针对C端推出消费信贷产品这一举措不仅在后期可以有效提升其GMV数据，还可以利用更多用户支付数据推测其用户画像，进而更好的试水其他业务。

02、B端业务却进退两难

美团在C端开始明显发力的同时，另一边针对B端的金融业务却面临着进退两难。

针对B端美团推出的产品名为「生意贷」，针对的是美团外卖平台各类中小商户，美团为其提供开新店所需的资金、装修或周转资金等。

有从业者表示，针对B端客群美团并不存在优势，因为针对商家进行的金融业务只能通过商家每月流水这种表象数据作为参考，并不具备海量数据进行评估商家的还贷能力。

美团的优势在于提供本地生活服务，所以比起B端，C端用户群体更为庞大，美团通过信用体系就可以直接获取到用户资质，从而给出用户不同的授信额度。

另外该从业者认为，美团金融无论在C端还是B端，都只在自身的生态圈内变现，并没有拓展出自身以外的生态链，所以后期美团金融若想顺利发展下去，似乎还需要拓展更多渠道。

美团创始人王兴曾公开表示，美团在未来将会成为超级平台，美团金融业务将会拥有千亿资产规模。而根据他的描述可以理解为，美团要把握住整个产业链上的各层群体，从上游供应商到中游商户，再到下游消费者。

所以，如果要实现这个梦想，美团必须要夯实整个链条的中游这个环节，因为它是连接上游和下游的中枢神经。

如此看来，如果美团针对B端的金融业务始终没有清晰的发展路径，那么在未来也终会影响至C端的业务发展。

美团若想走通和打造B端及其C端各自的金融场景，似乎这其中还有不少环节需要思考和优化。