文|牛刀财经 李登华

曾经一度被认为是贬谪的蒋凡，现在要担起阿里增长的重任了。

11月17日，阿里巴巴发布2022年第三季度财报，不出意料的是，阿里国内零售的业务确实停滞增长。

财报数据显示，阿里巴巴第三季度营收2071亿元，同比增长仅为3%。不过经营利润却大幅提高，第三季度达到251亿元，同比大涨68%，经营利润率达到12%，比去年同期的7%整整高出来5个百分点。

另外，阿里巴巴由于投资和持股企业的股价下跌，导致产生了巨额的投资损益，净利润录得亏损为-225亿元。

反倒是国际零售业务，近一年来十分亮眼，结合此前蒋凡的一系列动作，可以看出阿里未来的增长压力要靠蒋凡了。

01 风向标也不灵了

阿里巴巴一向被认为是国内零售的风向标。

尤其是双十一的GMV，是成交量也是零售信心。果不其然，今年的双十一阿里选择不公布GMV，并且在财报中提到去年基本持平。

这一天还是到来了。伴随着双十一GMV的不增长，阿里的国内零售业务也不乐观。

首先是中国商业出现下滑。第三季度阿里巴巴中国商业营收为1354亿元，同比减少1%。

另外，中国商业的营收中，来自客户管理的营收为665亿元，较去年同期的711亿元减少7%。之所以中国零售业务营收还能保持仅1%的下滑，那是因为直营及其他实现了6%的增长，从608亿元增长到647亿元。

阿里巴巴的直营业务包括盒马以及天猫自享等。

另外，阿里当前的成绩，也是勒紧裤腰带过日子，省吃俭用下来的。

整体来看，阿里的销售和市场费用从上季度的289亿元下降到224亿元，节省约65亿元。

分部来看，阿里在财报中提到，饿了么和淘特等业务，经营状况变好都是由于优化了用户获取的成本。

目前，阿里还在大增的业务似乎只有菜鸟，诸如饿了么、阿里云等都势头不大，阿里云微涨，对于饿了么阿里只是提到订单金额提高带来GMV还在涨。

02 蒋凡做了什么？

为什么说蒋凡要挑起重任，我们看下阿里国际零售的额数据。

实际上，第三季度阿里的国际零售数据并不好，财报数据显示Lazada、速卖通、Trendyol、Daraz的整体订单量下滑了3%，阿里也只提到了Trendyol的整体订单增速超过65%。

营收数据上，国际零售第三季度营收达到157亿元，同比增长4%，去年同期是151亿元，相差无几基本持平。

但值得注意的是，去年的国际零售是阿里最亮眼的业务。财报数据显示，跨境及全球零售商业、跨境及全球批发商业，同比增长分别是33%和34%。

具体来看，截至2021年9月30日止12个月，Lazada、速卖通、Trendyol 及Daraz年度活跃消费者达到约2.85亿，单季净增加2000万，营收整体同比增长34%至人民币151亿元，Lazada的用户访问频次于过去七个季度连续上升，去年第三季度Lazada录得订单量同比增长超过82%，土耳其最大的电商平台Trendyol录得GMV同比增长超过80%。

营收整体34%的增加，加上Lazada和Trendyol超过80%的增长，可以说非常迅猛。

不仅是去年三季度，2022整个财年12个月，国际零售整体订单同比增长了34%，整体营收达到611亿元同比增长25%，Lazada和Trendyol订单增长量分别达到60%和68%。

但为什么2022年第三季度只能保持持平呢？

因为去年的三季度印度、东南亚等地正是严重的时期，随着线下零售的恢复，线上势头放缓。不过值得注意的是，阿里国际零售能保持住到当前的体量，也是不容易了。

另外，Lazada在进行欧洲市场的扩张，有消息称Lazada挑战亚马逊和德国电商Zalando等欧美竞争对手。Lazada Group CEO 董铮证实了这一消息。

03 关键先生们

董铮是蒋凡上任后不久后起用的新CEO。

先说蒋凡，自2020年的张大奕事件后，被阿里从合伙人除名。

2021年12月，阿里进行组织架构调整，并宣布成立“海外数字商业”板块并由蒋凡负责，分管全球速卖通和国际贸易两个海外业务，以及Lazada等面向海外市场的多家子公司。

蒋凡正式接管海外数字商业不久后，便起用了董铮。

今年6月，董铮接替李纯成为Lazada新的首席执行官。公开资料显示，这位新CEO曾先后担任Lazada泰国、越南首席执行官，对东南亚本土业务市场和当地商家、消费者的运营业务都很熟悉，也负责过阿里对Lazada的投后管理工作。

有分析认为，目前Lazada的那个业绩的增长，是蒋凡在国际化业务上，启动本土团队带来的成果。

此前，阿里的Lazada一度被腾讯系的Shopee反超。

Lazada向欧洲市场扩张，有意挑战亚马逊等市场地位。同时，近一年来阿里海外零售动作频频。

今年初，阿里速卖通针对卖家端推出调整方案，发布了四大政策——“对已入驻商家进行年度销售额考核；提高新商家的入驻门槛；关闭个体工商户入驻入口；限制商品发布数量。”

这一动作被认为是速卖通提高门槛，将其天猫化。

今年5月，速卖通还在义乌举办了一场跨境电商私享会，提出了其在2022年最重要的三件事，其中便包括推出“扶持优质商家”的计划AE Mall。有报道指出，坂田五虎（蓝思科技、泽汇、宝视佳、公狼、拣蛋网）也参加了这场会议。

但实际上，阿里之外的Tik Tok、拼多多等，都在进行海外的布局。不久前，拼多多的海外版Temu上线，对标shein。另外，Tik Tok和Kwai都在涉及电商业务。

值得注意的是，诸如shein等国内多家做跨境电商的企业，近几年悄悄地异军突起，比如shein的估值一度高达1000亿美金，超过了HM和ZARA总和。

作为成立于2012年的Lazada，以及成立于2010年的速卖通，尽管取得了一定的成绩，但是目前群雄格局的背景下，可以说是形势严峻。

蒋凡此前被调任海外数字商业，就有讨论是属于贬职还是另有重用的争议和讨论，如今看来，海外零售的竞争结果，对阿里和蒋凡自己的职业生涯来说，都至关重要。