记者 张晓迪

营收出现大幅下滑后，深圳市招商平安资产管理有限责任公司（以下简称：“招商平安资产”）拟从债市募集资金12亿元，用以偿还到期债务。

4月24日，深交所固收信息平台显示，“深圳市招商平安资产管理有限责任公司2023年面向专业投资者公开发行可续期公司债券”项目状态更新为“已受理”。

据公示信息，该债券品种为小公募，拟发行金额12亿元，发行人为招商平安资产，承销商/管理人为招商证券、中信证券。

该债券募集说明书显示，本次债券的募集资金在扣除发行费用后，将用于偿还招商平安资产到期债务。

官网介绍，招商平安资产是经深圳市人民政府批准设立，并经中国银监会核准的深圳市首家具有金融机构不良资产批量收购处置业务资质的地方资产管理公司。

招商平安资产成立于2017年3月10日，注册资本30亿元，由招商局集团下属招商局金融控股有限公司出资51%，平安集团下属中国平安人寿保险股份有限公司出资39%，深圳市投资控股有限公司出资8%，中证信用增进股份有限公司出资2%。

其业务范围包括，不良资产收购处置管理、另类资产管理、投资管理、投资银行、资产证券化、债务重组等。

目前，招商平安资产主体信用评级为AAA。

Wind数据显示，目前招商平安资产共存续8只债券，合计余额47.64亿元，其中一年内到期2只，合计余额12.1亿元。

界面新闻记者注意到，上述债券含1只私募债，两只PPN定向工具，2只证监会主管ABS，1只公司债，2只中期票据。发行时间主要集中于2021年-2023年，其中，2023年以来，仅发行一只债券，即23招商平安MTN001，募集资金5亿元，票面利率3.25%。

此外，据Wind数据，招商平安资产主体债券平均票面利率为3.76%，主体债券融资成本4.84%。

背靠实力强大的股东，招商平安资产实力亦不俗。不过自2021年起，招商平安资产营业利润开始出现下滑，2022年，营收出现了近几年少有的亏损状况。

公开财报显示，截至2022年末，招商平安资产总资产180.59亿元，同比下滑13.48%；净资产37.38亿元，同比下滑25.65%；负债合计143.21亿元，同比下降9.62%；资产负债率较高，为79.30%；货币资产13.65亿元。

负债中，截至2022年末，招商平安资产有息负债总额为134.82亿元，占总债务规模的94.14%，流动负债合计31.70亿元。 

2022年，招商平安资产实现营业收入-0.38亿元，同比下滑101.36%，实现净利润-9.25亿元，同比下滑251.72%。主营业务收入增长率为-101.36%，净资产回报率为-21.10%。

对于亏损情况，招商平安资产表示，其2022年度营业收入及利润水平下降主要系资本市场波动、房地产行业下行等因素，其增提拨备和确认公允价值变动损失。招商平安资产表示，目前已积极采取应对措施，改善盈利水平。

此外，现金流方面，2022年，招商平安资产经营活动现金流开始转正，为3.49亿元；投资活动现金流为21.69亿元；而筹资活动现金流则转正为负，为-24.99亿元。

对此，有会计行业专业人士告诉界面新闻记者，从财报表现来看，2023年招商平安资产除改善经营，提升资产效率外，还须进一步优化债务结构，降低负债成本。