记者 方卓然

2023年6月28日，上海金融租赁服务集成电路产业实验室在上海自贸区临港新片区揭牌。

上海金融租赁服务集成电路产业实验室由交银金融租赁有限责任公司、招银金融租赁有限公司、浦银金融租赁股份有限公司三家上海地区金融租赁公司共同设立，落地上海临港新片区。未来，实验室将试点开展“金融租赁SPV集成电路设备租赁业务”。揭牌仪式上，全国首批业务合作签约。

此次试点，上海银保监局支持三家金租公司在临港新片区设立SPV并与上海陛通半导体、格科微有限公司等优质集成电路企业开展业务合作，通过资产流转、风险隔离、进口税负减轻、资金成本降低等方式，为集成电路企业可持续发展提供更为深入、全面的金融支持与服务。

SPV（Special Purpose Vehicle）指特殊目的的载体，也称为特殊目的机构、公司，其职能是在离岸资产证券化过程中，购买、包装证券化资产和以此为基础发行资产化证券，向国外投资者融资。

临港新片区管委会金融贸易处副处长殷军表示，我国金融租赁行业SPV业务主要集中在飞机、船舶、海工等领域，本次试点业务代表SPV租赁物范围在上海临港率先扩围，也是为了更好服务新片区集成电路产业发展。

殷军说，此次在没有改变金融租赁现有相关法规的基础上，临港将在个案试点过程中开展风险评估，加强与监管部门沟通，“时机成熟后，或能把集成电路金融租赁纳入法规允许范围，届时有望赋能全国的集成电路企业。”

临港新片区自成立以来就推进金融先行先试，发展新兴金融业态，着力打造融资租赁产业高地，发展以飞机、船舶为特色的融资租赁业务，落地了多个首单首例创新业务，如国内金融租赁行业首单自贸区SPV跨境设备租赁创新项目、助力国产支线客机ARJ21首次交付海外。

今年6月16日，国务院常务会议通过《加大力度支持科技型企业融资行动方案》，提出要引导金融机构根据不同发展阶段的科技型企业的不同需求，进一步优化产品、市场和服务体系，为科技型企业提供全生命周期的多元化接力式金融服务。

数据显示，集成电路产业作为临港新片区重点打造的千亿级产业之一，目前已集聚集成电路相关企业230家，已签约项目总投规模近3000亿元，已签约项目固定资产投资规模超1200亿元，构建了集设计、高端制造、装备材料、先进封测、芯片贸易于一体的全产业链聚集地。

“目前，我国已形成相对完整的集成电路产业链，但作为全球最大的芯片进口国和消费国，我国集成电路产业面临着严峻的‘卡脖子’难题。”交银金租党委书记、董事长徐斌说。

他指出，从市场现实来看，一是卡在“技术与设备”，关键设备、先进制造、尖端工艺等均受到欧美大企业的制约；二是卡在“分工与布局”，分工精细、产学研协同创新的健全产业生态尚未形成；三是卡在“人才与经验”，高端技术人才稀缺，先进经验积累不足。

对此，他建议，面对“技术壁垒高，更新换代快”的产业特点和“人才卡脖子”，要合作构建“金租企业持有设备，产业企业使用设备，科研、生产、教学梯次利用设备”的设备流转新模式，借此形成产业发展新生态。

他提出，在面对集成电路“资金投入大，回报周期长”的产业特点和“技术卡脖子”，要从国家战略、创新驱动和科技自立自强的高度，从国产替代、技术吸收和工艺升级的角度，以足够的信心和耐心，陪伴优质企业共同成长。

浦银金租副总裁吴炯表示，科创企业一般无法提供土地、厂房等固定资产抵押，科创企业需要覆盖企业全生命周期的成长型、长期性资金支持，而金融租赁的特点就是期限较长，方案设计更灵活。

“金融租赁非常贴合我们集成电路企业的需求。”格科微有限公司董事长赵立新说。格科微有限公司主营业务为 CMOS 图像传感器和显示驱动芯片的研发、设计、封测和销售。

据赵立新介绍，集成电路设计企业在起步阶段多是轻资产，在往高端化发展、创新工艺的过程中，企业需要特殊的制造设备。高端设备非常昂贵，以光刻机为例，最便宜的也要1000万美元，有些设备甚至要1亿美元一台，对企业造成了非常大的财务负担。但这类设备较为保值，适合租赁。

他透露，格科微今年年底可能会有核心器件的重大突破，之后将有更多设备需求，预估需要10亿-20亿美元。“即使通过股市融资，压力也实在太大，因此我们迫切希望能有金融租赁的支持，未来以一部分自持、一部分租赁的模式运转。”

上海临港新片区党工委副书记袁国华表示，融资租赁作为集融资与融物于一体的新兴金融力量，是紧密联结科技创新、推动产业升级的有力金融工具，契合临港新片区让金融与实体经济共生共荣的发展理念。未来将推进更加多元化的先行先试，为科技金融、供应链金融创新提供更多“临港样本”。